Lima Perkara Yang Anda Perlu Tahu Sebelum Membeli Emas

Lima Perkara Yang Anda Perlu Tahu Sebelum Membeli Emas

Terdapat banyak perbincangan mengenai emas dalam berita tahun lalu. Saya telah ditanya pelbagai soalan mengenai pelaburan di dalamnya sepanjang kerjaya saya dalam industri logam berharga. Berikut adalah lima soalan lazim dan perkara yang perlu anda ketahui sebelum membeli emas:

1. Mengapa membeli emas atau perak?

Pada masa “stabil”, saya percaya bahawa sekurang-kurangnya 10% daripada portfolio seseorang harus diperuntukkan kepada logam berharga seperti emas dan perak untuk tujuan kepelbagaian, dan ramai pakar, seperti Ray Dalio, mempunyai pandangan yang sama.

Kejatuhan pasaran saham pada Mac 2020 menjejaskan ramai rakyat Amerika. Akaun persaraan yang mengambil masa beberapa dekad untuk dibina mengikuti prestasi pasaran menjadi kerugian dua angka.

Diketepikan turun naik pasaran saham, nilai dolar telah berkurangan secara konsisten. Apakah maksudnya bagi sesiapa yang memegang rizab tunai di bank mereka? Kerugian yang sepadan dalam kuasa beli. Logam berharga, yang telah meningkat dalam nilai beberapa tahun yang lalu, boleh mengimbangi kerugian itu, dengan pelabur menggunakan hubungan songsang untuk melindungi portfolio mereka. Logam berharga adalah cara untuk melindung nilai daripada inflasi dan juga boleh menambah kestabilan pada akaun persaraan.

2. Adakah sekarang masa yang sesuai untuk membeli emas?

Keadaan semasa ekonomi menunjukkan isyarat beli yang kukuh. Dolar jatuh, dengan sesetengah pakar meramalkan lebih banyak ruang untuk jatuh, dan atas sebab yang kukuh. Sehingga Februari, hutang negara adalah kira-kira $28 trilion, dan Kongres dan Rizab Persekutuan telah memberikan bantuan bertrilion dolar pada krisis Covid-19. Kedudukan dolar sebagai mata wang rizab global mungkin berisiko kerana tindakan yang telah diambil oleh Amerika Syarikat untuk membantu ekonomi.

Menurut indeks harga pengguna Biro Statistik Buruh, harga pada masa kini adalah kira-kira 53% lebih tinggi daripada harga purata sejak tahun 2000. Dengan kata lain, $1.00 pada tahun 2000 adalah bersamaan dengan kira-kira $1.53 hari ini.

Apakah maksud semua itu?

• Pelaburan $100,000 dalam emas pada tahun 2000 mempunyai kuasa beli kira-kira $535,000 hari ini.
• $100,000 yang tinggal secara tunai pada tahun 2000 akan membeli kira-kira $65,000 barangan hari ini.

Kini dengan hutang negara yang begitu tinggi, pada pendapat anda apakah yang akan dilakukan oleh tunai berbanding emas dalam tempoh 5, 10, 20 tahun akan datang?

3. Apakah jenis pulangan yang diberikan oleh emas dan perak fizikal?

Pada tahun 1946, sen merkuri perak ialah $0.10 nilai muka, yang juga merupakan kos sebuku roti pada masa itu. Begitu juga, sen merkuri perak yang sama hari ini bernilai kira-kira $2.50 secara purata, berdasarkan pengalaman saya, dan roti yang sama kini berharga $2 atau lebih. Begitulah cara logam berharga berjaya: Mereka mengunci kuasa beli anda.

Saya suka memikirkan emas dan perak fizikal sebagai insurans kewangan terhadap inflasi, yang memberikan keupayaan untuk “mengunci” kadar tertentu. Bahawa dikatakan, emas telah mengatasi prestasi Indeks S&P sejak tahun 2000, naik kira-kira 514% berbanding 174%, sehingga berita ini ditulis.

4. Bagaimanakah emas fizikal berbeza dengan emas stok kertas?

Terdapat dua kaedah utama untuk melabur dalam emas: kertas dan fizikal. Emas kertas adalah untuk perlindungan portfolio, digunakan untuk mempelbagaikan portfolio, yang biasanya membawa keseimbangan dalam masa ketidaktentuan pasaran. Emas fizikal adalah untuk melindungi kuasa beli anda, atau seperti yang dibincangkan sebelum ini, untuk mengunci kuasa beli anda.

Berbanding dengan saham kertas, emas fizikal memberikan pelabur keupayaan untuk memegang pelaburan secara fizikal di mana mereka mempunyai kawalan penuh sepanjang masa.

“IOU” berharga emas masih “IOU.” Saham perlombongan dan dana dagangan bursa masih menimbulkan risiko rakan niaga. Terdapat juga risiko sistematik yang terlibat. Sebagai contoh, dengan melabur dalam saham syarikat emas, anda mendedahkan diri anda kepada keadaan ekonomi di negara asal syarikat.

Satu perkara yang anda perlu ingat ialah dengan stok kertas ini, anda tidak memiliki emas. Sekuriti emas mewakili emas fizikal, tetapi anda tidak mempunyai hak untuk menukarnya dengan logam sebenar. Oleh itu, anda tidak mempunyai perlindungan yang sama terhadap mata wang fiat atau ancaman utama lain kepada pasaran seperti yang anda lakukan dengan logam itu sendiri.

5. Apakah kelemahan dan risiko emas fizikal?

Seperti mana-mana pelaburan, terdapat beberapa kelemahan yang perlu dipertimbangkan. Satu kelemahan untuk membeli logam berharga fizikal ialah kos penyimpanan dan insurans yang berkaitan. Pelaburan seperti saham dan bon tidak menanggung sebarang kos penyimpanan. Akaun persaraan individu (IRA) logam berharga memerlukan logam anda disimpan di depositori seperti Brinks, yang diinsuranskan sepenuhnya tetapi dikenakan yuran penyimpanan tahunan. Membeli logam untuk disimpan di rumah anda mungkin memerlukan pelaburan awal dalam peti besi/bilik kebal untuk memastikan logam tersebut selamat dan mungkin juga memerlukan insurans tambahan dengan kemungkinan kecurian atau bencana alam.

Kos peluang untuk mempunyai pelaburan anda dalam logam fizikal dan bukannya saham yang kaya dengan dividen boleh dianggap satu lagi kelemahan. Logam fizikal hanya akan menjana pendapatan apabila anda menjual logam, tidak seperti dividen suku tahunan yang dikaitkan dengan beberapa saham.

Apabila pelabur bersedia untuk mengeluarkan pelaburan mereka, mereka juga mesti mempertimbangkan proses pembubaran. Mencairkan emas dan perak fizikal mungkin memerlukan penghantaran logam kepada peniaga yang bereputasi. Jika peniaga yang anda beli tidak menawarkan program beli balik, anda perlu mencari yang lain untuk membeli logam anda.

Akhir sekali, pelabur mesti ingat sentiasa ada risiko. Walaupun kami boleh menggunakan trend sejarah untuk menjejaki prestasi logam berharga, kami tidak dapat menjamin ia akan menghasilkan pulangan pelaburan yang positif. Seperti mana-mana pelaburan lain, logam berharga boleh turun nilainya. Walaupun prestasi sejarahnya telah menunjukkan ia sebagai salah satu pelaburan paling selamat, masih terdapat beberapa tahap risiko. Pelabur harus mempertimbangkan sepenuhnya semua aspek ini sebelum membuat komitmen kepada emas.

Maklumat yang diberikan di sini bukanlah nasihat pelaburan, cukai atau kewangan. Anda harus berunding dengan profesional berlesen untuk mendapatkan nasihat mengenai situasi khusus anda.